Phí swap là gì và nó quan trọng với những ai?

Swap trong giao dịch là gì và tại sao một số nhà giao dịch nên tính đến nó khi mở lệnh giao dịch của họ? Swap có thể có tác động đáng kể nào đến kết quả của giao dịch không? Và FTMO đã chuẩn bị gì cho các nhà giao dịch swing? Hãy cùng xem xét mọi thứ về swap trong bài viết này.

Swap là gì và nó quan trọng với những ai?

Khi lựa chọn một nhà môi giới, các nhà giao dịch thường phải đối mặt với các khoản phí được tính cho họ mỗi khi mở một giao dịch. Thông thường, họ nghiên cứu mức độ chênh lệch giá và phí hoa hồng cho các giao dịch được thực hiện. Ngoài ra, họ cũng không nên quên về sự trượt giá có thể xảy ra.

Những người không giao dịch trong ngày cũng nên biết về swap - phí qua đêm.

Swap hay Phí qua đêm là gì và nó được tính như thế nào?

Phí ngoại hối qua đêm, hay còn gọi là phí qua đêm FX, là chi phí (hoặc thu nhập) mà các nhà giao dịch phải trả khi giữ một lệnh giao dịch qua đêm.

Đối với các nhà giao dịch trong ngày không quen giữ lệnh giao dịch qua đêm thì phí này không quá quan trọng.

Tuy nhiên, nếu giao dịch kéo dài và nhà giao dịch không thể đóng giao dịch trước nửa đêm, họ có thể bị ngạc nhiên khi lợi nhuận của họ giảm nhẹ (hoặc khoản lỗ bị tăng thêm), hoặc khi nhận được một khoản lợi nhuận nhỏ bất ngờ.

Mức độ phí qua đêm dựa trên lãi suất của ngân hàng trung ương các quốc gia có đồng tiền mà chúng ta giao dịch.

Sự chênh lệch tỷ giá càng lớn thì phí qua đêm càng lớn.

Phí qua đêm là dương khi giữ lệnh mua bằng loại tiền có lãi suất cao hơn, ngược lại, phí qua đêm sẽ âm khi nhà giao dịch giữ lệnh bán bằng loại tiền có lãi suất cao hơn.

Do đó, phí qua đêm sẽ khác nhau đối với các cặp tiền tệ khác nhau. Quy mô của nó cũng phụ thuộc vào nhà môi giới (các nhà cung cấp thanh khoản).

Trong các thông số kỹ thuật của từng cặp tiền tệ và các công cụ có thể giao dịch, phí qua đêm được biểu thị theo điểm trên mỗi lô.

Ngày nay, các tỷ lệ lãi suất thường tương tự nhau ở hầu hết các nền kinh tế phát triển, dẫn đến việc đa phần phí qua đêm thường âm theo cả hai hướng (mua hoặc bán).

Quy mô của phí qua đêm  trong trường hợp này chịu ảnh hưởng bởi chính nhà môi giới hoặc nhà cung cấp thanh khoản.

Phí qua đêm 3 ngày

Phí qua đêm được tính cho nhà giao dịch vào cuối ngày giao dịch, thường là vào khoảng nửa đêm.

Một điều mà các nhà giao dịch cần lưu ý là mức phí này tăng gấp ba lần thông thường nếu các giao dịch được giữ từ đêm thứ Tư đến sáng thứ Năm.

Đó là do thực tế hầu hết các công cụ cần hai ngày để giải quyết một giao dịch. Một giao dịch mà một nhà giao dịch mở vào thứ Tư sẽ được giải quyết vào thứ Sáu và sẽ bao gồm cả cuối tuần.

Bảng thông tin công cụ ở phía trên cho thấy khi giữ lệnh qua đêm, một nhà giao dịch có một lệnh mua vào cặp EURUSD (mua EUR, bán USD) sẽ bị trừ 6,25 điểm cho mỗi lô, và 3,00 điểm cho mỗi lô của lệnh bán ra (bán EUR, mua USD). Nếu giữ lệnh từ thứ Tư đến thứ Năm, sẽ bị trừ 18,75 điểm ở mỗi lệnh mua vào và 9 điểm ở mỗi lệnh bán ra.

Giao dịch chênh lệch lãi suất (Carry trade)

Vào những ngày trước khi xảy ra cuộc khủng hoảng tài chính, khi hầu hết các ngân hàng trung ương ở các nước phát triển không giữ lãi suất gần bằng 0 như hiện nay, các nhà giao dịch và công ty đầu tư đã sử dụng các hợp đồng có phí qua đêm dương để thực hiện các khoản đầu tư/đầu cơ nhằm kiếm lời từ chênh lệch lãi suất.

Do đó, các cặp tiền tệ USDJPY và GBPJPY đã được sử dụng khá rộng rãi vì Ngân hàng Nhật Bản thường giữ lãi suất ở mức rất thấp trong một thời gian dài và lãi suất ở Hoa Kỳ và Vương quốc Anh vẫn duy trì ở mức trên 5%.

Các giao dịch mà nhà đầu tư vay một loại tiền tệ với lãi suất thấp và mua một loại tiền tệ với lãi suất cao hơn để hưởng lợi từ chênh lệch lãi suất được gọi là giao dịch chênh lệch lãi suất.

Đối với các nhà giao dịch thông thường, những giao dịch như vậy không có nhiều ý nghĩa khi xét đến quy mô tài khoản của họ, nhưng tốt nhất là nên để mắt đến chúng. Giao dịch chênh lệch lãi suất có thể ảnh hưởng đến tỷ giá hối đoái và tạo ra xu hướng mạnh trong dài hạn khi thị trường ổn định. Các loại tiền tệ có lợi nhuận cao hơn có xu hướng tăng giá vào những thời điểm như vậy.

Ngược lại, trong thời kỳ khủng hoảng, các loại tiền tệ có lãi suất cao hơn, chủ yếu là tiền tệ của các nền kinh tế mới nổi, sẽ giảm mặc dù có chênh lệch lãi suất dương. Các nhà đầu tư sẽ tìm kiếm những tài sản an toàn với lãi suất thấp hơn và nguyên tắc giao dịch chênh lệch lãi suất sẽ trở nên không hiệu quả.

FTMO Swing

Như đã đề cập, phí qua đêm và giao dịch chênh lệch lãi suất không phải là vấn đề lớn đối với các nhà giao dịch trong ngày, nhưng các nhà giao dịch sử dụng chiến lược giao dịch lướt sóng và giữ giao dịch trong nhiều ngày hoặc nhiều tuần phải tính đến những tình huống như vậy.

Trong trường hợp tốt nhất, phí qua đêm sẽ mang lại lợi nhuận bổ sung cho họ và ngược lại, họ phải tính đến lợi nhuận thấp hơn hoặc mức lỗ cao hơn dự kiến.

Tài khoản Swing được FTMO thiết kế dành cho các nhà giao dịch dài hạn, những người giữ lệnh giao dịch mở qua đêm hoặc thậm chí lâu hơn, trong đó một số hạn chế của loại tài khoản thường không áp dụng.

Các nhà giao dịch với Tài khoản FTMO demo Swing có thể giữ các lệnh giao dịch của mình ngay cả vào cuối tuần và không phải chịu hạn chế khi mở các lệnh mua bán trong thời gian có tin tức có tác động lớn.

Tuy rằng, phí qua đêm dương có thể làm tăng nhẹ lợi nhuận của họ, nhưng họ cũng phải tính đến trường hợp ngược lại sẽ làm giảm lợi nhuận mong đợi của họ.