Dávejte si pozor na otevřené ztráty: Proč je ekvita důležitější než zůstatek

Přestože naše FTMO Accounty nabízíme retailovým traderům již několik let, často se setkáváme s nejasnostmi ohledně jedné z nejdůležitějších metrik risk managementu: pravidla Maximální denní ztráty.

Pro splnění FTMO Challenge a úspěšné obchodování je zásadní pochopit rozdíl mezi zůstatkem na vašem účtu a vaší ekvitou, a také to, proč je vaše nejnižší ekvita tím jediným číslem, na kterém při risk managementu skutečně záleží.

Co je to ekvita a jaký je rozdíl mezi ní a zůstatkem?

Vezmeme to jednoduše:

• Zůstatek vyjadřuje hodnotu vašeho účtu s ohledem pouze na uzavřené pozice. Jeho výše zůstává neměnná, dokud jsou obchody otevřené a aktivní.
• Ekvita je hodnota vašeho účtu v reálném čase. Zahrnuje váš zůstatek plus aktuální nerealizovaný zisk nebo ztrátu ze všech vašich právě otevřených obchodů.

Pokud máte zůstatek 100 000 $, ale vaše otevřené obchody jsou momentálně ve ztrátě 2 000 $, vaše aktuální ekvita je 98 000 $. Ekvita představuje skutečný finanční stav vašeho účtu v jakoukoli danou vteřinu.

Proč je nebezpečné přehlížet otevřené ztráty (Princip nejnižší ekvity)

Často se setkáváme s obchodníky, kteří využívají trendové nebo průrazové strategie. Ti někdy drží pozice, které se propadnou hluboko do červených čísel, než se nakonec odrazí zpět a jsou uzavřeny v zisku.

Zatímco křivka zůstatku může na konci dne vypadat výborně, křivka ekvity ukazuje úplně něco jiného. Pokud bychom otevřené ztráty nebrali v potaz, trader by mohl držet masivní ztrátovou pozici, riskovat smazání celého účtu, a přesto projít Evaluací jen díky tomu, že se trh nakonec obrátil jeho směrem.

To je důvod, proč se zaměřujeme na vaši nejnižší ekvitu. Pravidlo Maximální denní ztráty sleduje absolutně nejnižší bod, kterého vaše ekvita během dne dosáhne, a to i na pouhý zlomek vteřiny. Pokud vaše nerealizované (otevřené) ztráty stáhnou vaši aktuální ekvitu pod stanovený denní limit, dochází k porušení pravidla bez ohledu na to, zda se daný obchod později vrátí do zisku.

Proč toto pravidlo uplatňujeme

Otevírání velkých pozic bez stop lossu s nadějí, že se trh „určitě otočí“, ukazuje na chybějící disciplínu a vážné nedostatky v risk managementu. Spoléhání se na naději místo na striktní stop loss velmi pravděpodobně povede k tomu, že nečekaná událost na trhu vymaže celý účet.

Sledováním nejnižší dosažené ekvity se ujišťujeme, že tradeři na sebe neberou zbytečná, skrytá rizika. Jde o pojistku, jejímž cílem je upevňovat konzistentní a disciplinovaný přístup k obchodování.

Uvědomte si své limity

V FTMO chápeme, že podmínky na trhu se neustále mění, a proto poskytujeme velkorysou rezervu pro Maximální ztrátu a limit pro Maximální denní ztráty. Tato pravidla jsou zde od toho, aby vám pomohla řídit rizika a chránit váš kapitál.

Před otevřením obchodu se ujistěte, že plně rozumíte konkrétním Pravidlům obchodování. Podrobný přehled o tom, jak jsou vaše limity nastaveny, najdete přímo v pravidlech na naší stránce Pravidla obchodování.

---

Veškeré zde poskytnuté informace jsou určeny výhradně pro vzdělávací účely týkající se obchodování na finančních trzích a nepředstavují investiční poradenství, ani v žádném ohledu neslouží jako konkrétní investiční doporučení. Přečtěte si prosím celé prohlášení zde.