FTMO Traders Analysis: Pozor na ztrátu koncentrace

Našim obchodníkům se nejdou stane, že po období zajímavých výnosů na FTMO Accountu přijde série ztrát a období, kdy se traderovi zkrátka nedaří. Takové případy jsou na forexu zkrátka běžné. Základem je nezpanikařit a dávat pozor na limity ztát, jejichž překročení může vést ke zbytečným ztrátám a v horším případě i ztrátě FTMO Accountu.

První trader v dnešní analýze má za sebou skvělých pár týdnů, v nichž se sice nevyhnul horším obdobím, ale jeho konečný výsledek je velmi dobrý. Jeho balance křivka byla prakticky po celé obchodní období v zelených číslech a zisk přes 56 000 USD při účtu o velikosti 200 000 USD znamená zhodnocení přes 28 %. Ani skóre konzistentnosti nevypadá špatně, hodnota kolem 75 % sice není v zelených číslech, ale pořád jde o poměrně dobré číslo.

Přestože balance křivka vypadá na první pohled poměrně dobře, na první pohled je patrné, že na konci obchodního období měl trader problém udržet nastavený trend. Není to nic neobvyklého, ztrátová období nejsou ve forexu ničím neobvyklým. Důležité je mít důvěru ve strategii, že takové období zvládne bez výraznějších propadů.

V tomto případě tak nebyl problém s limitem celkové ztráty, ale těsně před koncem obchodního období měl trader namále, když se přiblížil k limitu maximální denní ztráty. V předposlední a poslední den obchodování tak zaznamenal dvě série ztrátových obchodů, což jej v horším případě mohlo stát účet.

Průměrné RRR u tohoto obchodníka je na úrovni 1.27, což není nijak závratně vysoká hodnota, ale s úspěšností 61.06 % mu i to nakonec stačilo ke skvělému výsledku. Za deset obchodních dní otevřel obchodník přes 330 pozic, což je více než 30 pozic na den, jde tedy o velmi aktivního obchodníka. Celková velikost 347,9 lotu znamená velikost pozice přes jeden lot, což při velikosti účtu 200 000 USD není mnoho, ale obchodník často otevíral vícenásobné pozice. Ani při tomto způsobu otevírání pozic však celková velikost pozice na jednom instrumentu nepřekročila 8 lotů, což je v pořádku.

Pozitivně hodnotíme skutečnost, že trader u má všech svých pozic nastaven Stop Loss, což jej samozřejmě chrání před zbytečně velkými ztrátami a možná mu to zachránilo účet na konci, kdy měl sérii ztrát. U Take Profitu už tak precizní nebyl, ale to zase není až tak velký problém. Jak již bylo řečeno, trader neotevíral zbytečně velké pozice a ztráta na jeden obchod (když sečteme vícenásobné pozice) nepřesáhla 4 000 USD, což jsou 2 % účtu. Na první pohled to vypadá v pořádku, vzhledem k množství obchodů za den však může jít o poměrně rizikové chování a v případě špatného vývoje u všech otevřených pozic hrozí porušení pravidla o maximální denní ztrátě.

Trader při svém obchodování otevíral pozice na celé škále měnových párů, jednoznačně nejúspěšnějším instrumentem však bylo zlato, ně němž byl ve většině případů úspěšný. Možná by u něj stálo za to se pokusit soustředit pouze na tento jeden instrument. Chápeme potřebu diverzifikovat, ale sledovat tak velké množství instrumentů (více než 20 měnových párů je skutečně hodně) může být někdy kontraproduktivní, zejména když žádný z nich svou výkonností nijak nevyčnívá.

Zajímavý je nepoměr mezi buy a sell pokyny výrazně v prospěch buy pokynů, kterých je téměř 90 %. Platí to také pro samotné zlato, na němž je zajímavé, že trader realizoval to málo prodejních pokynů v době, když zlato zaznamenalo na začátku května prudký nárůst ceny a přiblížilo se ke svému historickému maximu. Traderovi zkrátka vyšly sázky proti trendu, které vyžadují poměrně precizní načasování a nepodaří se každému.

Druhý trader zvolil ve svém obchodním období diametrálně odlišný postup a výsledek, resp. cesta k výsledku, je také výrazně odlišná. I v tomto případě je balance křivka od začátku v zelených číslech, období ztrát jsou však mnohem méně výrazné. Zisk ve výší bezmála 22 500 USD je při velikosti účtu 400 000 USD sice procentuálně nižší (+5,6 %), i tak však jde o velmi dobrý výsledek. Jelikož na FTMO Accountu není potřeba dosahovat výnosu 10 %, je konzervativnější přístup určitě namístě. Skóre konzistentnosti je sice jen 60 %, ale to je dáno velmi úspěšným posledním obchodím dnem, kdy trader zaznamenal zisk téměř 9 000 USD.

Vzhledem ke tvaru balance křivky je jasné, že trader neměl v průběhu obchodního období problém s limity ztrát, k nimž se ani nepřiblížil. RRR ve výši 1.47 je poměrně dobrá hodnota a v kombinaci s úspěšností obchodů 82,35 % je to jasná cesta k ziskovému obchodování. Trader v průběhu 13 obchodních dní otevřel 34 pozic, což je něco přes 2,5 pozice na den. Celková velikost 86 lotů znamená 2,5 lotu na pozici, což je při velikosti účtu 400 000 USD skutečně konzervativní přístup.

Jedním z mála negativ na tomto účtu je skutečnost, že v Obchodním deníku nevidíme nastavené Stop Lossy, což by mohlo znamenat zvýšení rizika v případě nepředvídatelných událostí na trhu. Vzhledem k velmi konzervativnímu pojetí velikostí pozic bychom to mohli traderovi odpustit.

Jde o klasického intradenního obchodníka, který drží pozice nanejvýš několik hodin a pouze v jednom případě držel pozici přes noc. Konzervativní přístup dokazují i zisky na jednu pozici, které i po započítání vícenásobných pozic činí méně než 1 % (u ztrát je to méně než 0,5%). Výjimkou byl jen poslední obchodní den, kdy trader otevřel obchod long na zlatě těsně po publikování dat o inflaci v USA. Že to trefil skvěle, dokazuje i fakt, že pár minut po uzavření pozice se směr trhu otočil a trader tak uzavřel svůj obchod téměř na lokálním vrcholu.

Trader na rozdíl od prvního případu obchoduje pouze tři nástroje, přičemž drtivou většinu obchodů otevírá na zlatě a jen ve dvou případech otevřel pozici na jiném instrumentu. Podobně jako v prvním případě, i zde vidíme velký příklon k dlouhým pozicím (buy), kterých je až na výjimky drtivá většina. Když to obchodníkům funguje, není co řešit.

Jak je vidět na dnešních příkladech, k ziskům se tradeři mohou dostat různými přístupy, stále ale platí, že bez disciplíny a dobře nastaveného risk managementu a money managementu to je velmi málo pravděpodobné.