¿Broker o empresa de prop trading? ¿Cuál es mejor?

El prop trading moderno está cambiando el mundo del trading en los mercados financieros hoy en día. Lo que en el pasado era dominio de inversores y traders con grandes fondos de inversión ahora está al alcance de prácticamente todo el mundo gracias a la industria del prop trading.

Hace unos pocos años, un trader de forex potencial tenía que disponer de una cantidad relativamente grande de fondos para asegurar que sus operaciones tuvieran algún sentido. Hoy en día, la situación es muy diferente, ya que las firmas modernas de prop trading, lideradas por FTMO, operan en el mercado, ofreciendo prácticamente a todos los traders opciones con las que nunca soñaron hace unos años.

Para que un trader pudiera operar, digamos, con cien mil dólares, tenía que tener un muy buen trabajo con el que ganar ese dinero, tener suerte en la lotería, heredar una gran suma de dinero o, y esto era realmente el peor de los casos, pedir dinero prestado para hacer trading. Hoy, todo lo que necesita son unas pocas decenas o cientos de dólares, un buen plan de trading, unos pocos días para cumplir los requisitos del Proceso de Evaluación, y puede tener una cuenta de fácilmente unos cientos de miles de dólares.

La vía tradicional no es para todos

Para los traders que no disponían de los citados cien mil dólares necesarios para operar, había una probabilidad relativamente alta de que sus operaciones no tuvieran éxito. La necesidad de obtener beneficios a toda costa suele conducir a la violación del plan de trading y de las normas de gestión del riesgo, lo que tarde o temprano lleva al restablecimiento de la cuenta. Cuando un trader siente que cada operación tiene que terminar con una alta rentabilidad porque de lo contrario no ganará dinero, es un punto de partida muy desventajoso para él. La presión psicológica aumenta con cada operación perdedora sucesiva y, al final, el trader no tiene miedo a perder (mantiene innecesariamente las operaciones perdedoras en la creencia de que se producirá un cambio de tendencia), sino que tiene miedo a obtener beneficios (cierra prematuramente todas las operaciones rentables porque teme que se produzca un cambio de tendencia). Otra posibilidad es que una serie de pérdidas le lleve a la necesidad de "vengarse" y aumentar posiciones, lo que sólo acelera el camino al infierno en forma de eliminación de la cuenta.

Después de todo, un trader puede tener una estrategia bastante buena que ha comprobado y probado en una cuenta de demostración. En Forex, sin embargo, todo el mundo tiene que aceptar que no se puede operar sin pérdidas. Entonces, cuando llega una serie de operaciones perdedoras en un momento inoportuno, cuando un trader comienza en una cuenta real, y cada pérdida adicional es casi existencial para el trader, se está gestando un problema.

¿El prop trading moderno es una solución para todos?

En los últimos años, las empresas de prop trading han resuelto prácticamente el problema de las cuentas pequeñas y la presión psicológica sobre los traders. Es cierto que el prop trading no convertirá de la noche a la mañana en profesionales del mercado de divisas a todos los que lo prueben, pero sin duda ha ayudado a muchos traders prometedores.

Un trader que opta por utilizar los servicios de una empresa de prop trading necesita un capital relativamente pequeño en comparación con lo que puede acabar operando. Por unas pocas decenas o cientos de dólares, tiene la oportunidad de operar en una cuenta cuyo tamaño nunca podría permitirse, lo que supone no sólo un impulso financiero, sino también mental.

Por supuesto, el trader tiene que cumplir algunas condiciones que las empresas de prop trading establecen para proporcionar una cuenta de trading. Dentro de estas condiciones, el trader debe conseguir una rentabilidad determinada en un periodo de tiempo determinado y seguir las normas de gestión del riesgo y del dinero.

Las reglas no hacen daño

Para algunos, estas condiciones pueden parecer un problema a primera vista, porque los brokers tradicionales no exigen nada parecido. Por otra parte, puede decirse que cuando una empresa proporciona a alguien una cuenta de trading, quiere saber si su cliente potencial es capaz de competir en un mercado como forex.

Además, estas reglas ayudarán a muchos traders a alcanzar realmente la fase en la que la gestión del riesgo y disciplina serán los principales factores de su éxito. Hay muchos traders que apenas han abordado ningún plan de trading o reglas de gestión de riesgos antes de probar una empresa de prop trading. Lo único que veían era la posibilidad de ganar dinero rápido y los juguetes caros que podían comprar con el dinero ganado. Sólo las reglas establecidas por la empresa de prop trading les obligaron a convertirse en traders disciplinados con un plan claramente definido. Entonces no tienen necesidad de vengarse, van por su objetivo y, tras cumplir las condiciones y conseguir el tamaño de cuenta que desean, saben que una operación perdedora no les arruinará.

Este bienestar psicológico es probablemente la mayor ventaja que ofrecen las empresas de prop trading a sus clientes y traders. Algunos pueden argumentar que un trader tiene que compartir sus beneficios con la empresa que le proporciona el dinero. Dejando a un lado el hecho de que la empresa está arriesgando su propio dinero, el 10% o 20% que un trader rentable "paga" por la oportunidad de operar con grandes sumas de dinero es en realidad una comisión insignificante. El ya mencionado bienestar psicológico, que inevitablemente conduce a unos resultados potencialmente mejores a largo plazo, es una ventaja adicional que casi no tiene precio.