Qual é a diferença entre trading proprietário e o prop trading moderno?

O termo "proprietary trading" tem sido historicamente utilizado para designar a prática de um banco ou outra instituição financeira que investe em nome da sua própria conta, com os seus próprios fundos. Atualmente, uma alternativa diferente, uma forma "moderna" de prop trading, está a tornar-se cada vez mais comum.

O trading proprietário tradicional é uma forma muito interessante de as instituições financeiras aumentarem os seus lucros e obterem retornos muito mais elevados em comparação com as comissões de negociação apenas para os clientes. Embora a crise financeira de 2007-2008 tenha assistido a uma redução significativa das oportunidades de trading por conta própria, em especial para os bancos, esta continua a ser uma atividade relativamente lucrativa que gera lucros substanciais para as empresas.

Oferta tentadora

De igual modo, continua a ser uma oportunidade atractiva para os traders que pretendem operar no mercado financeiro e não têm acesso a capitais próprios substanciais. A perspetiva de uma grande empresa, a possibilidade de negociar com montantes realmente elevados e o acesso a ferramentas e informações a que um operador médio não tem qualquer hipótese de aceder, é atraente para muitos potenciais traders. No entanto, por se tratar de um ambiente altamente competitivo e orientado para o lucro, não é fácil conseguir um emprego numa empresa de trading proprietário. As empresas têm expectativas relativamente elevadas em relação aos seus potenciais candidatos.

Nada vem de graça

As empresas de investimento que utilizam métodos de trading próprios não podem fornecer dinheiro para trading a qualquer pessoa. Uma vez que o mercado financeiro é atualmente muito regulamentado, as instituições impõem frequentemente requisitos muito rigorosos aos empregados que executam transacções em seu nome. Estes empregados têm muitas vezes de passar testes para obterem determinadas certificações, têm de possuir formação superior ou efetuar testes psicológicos. Sem cumprir estes requisitos, que não são fáceis de passar e podem mesmo custar uma quantia considerável de dinheiro, um potencial operador não pode exercer a sua atividade de operador numa empresa de negociação proprietária.

Além disso, os candidatos a um cargo de trader devem ter um certo historial ou ser capazes de demonstrar um historial de trading. No mercado financeiro, os lucros estão em primeiro lugar e as empresas não estão geralmente muito interessadas em pessoas que não tenham experiência de trading. Se um trader conseguir demonstrar um historial suficientemente longo de bons resultados de trading, poderá ter interesse para uma empresa de trading.

As exigências são elevadas

Além disso, as empresas exigem que os seus candidatos tenham um conhecimento bastante alargado do funcionamento dos mercados financeiros, bem como de matemática, estatística, teoria das probabilidades e muitas outras disciplinas que, à primeira vista, não estão relacionadas com a negociação. Atualmente, muitas empresas de trading proprietário utilizam estratégias e abordagens complexas que podem não ser adequadas a todos os traders.

A mera aceitação da posição de um trader proprietário também não significa necessariamente que o trader tenha ganho. Trata-se de um ambiente altamente competitivo em que só o sucesso é avaliado. O trader tem de lidar com um ambiente stressante e tem de ter em conta que, especialmente no início, pode ser muito difícil para ele. Os traders das empresas são avaliados pelos resultados e a repartição dos lucros entre o trader e a empresa pode ser bastante desfavorável para o trader, pelo que pode acontecer que o trader termine o mês com ganhos abaixo da média.

Prop trading moderno

Uma alternativa interessante à negociação proprietária clássica é a recente oferta de empresas de prop trading, incluindo a FTMO. Estas empresas oferecem aos potenciais traders a oportunidade de descobrirem se têm o que é preciso para se tornarem verdadeiros traders, mas sem algumas das restrições que mencionámos acima.

As empresas modernas de prop trading são empresas cujo objetivo é encontrar aspirantes a traders e fornecer-lhes as ferramentas, a educação e o ambiente para experimentarem as suas capacidades de trading.

Para este efeito, as empresas modernas desenvolveram a sua própria forma de identificar objetivamente e educar os potenciais traders interessados em negociar, sem o risco de perdas financeiras por parte dos clientes. Durante este curso, os clientes têm acesso a programas de formação em linha e a aplicações analíticas, bem como a uma plataforma em linha que permite o trading simulado de vários instrumentos financeiros. Isto ajuda as empresas de mediação a identificar os clientes com melhor potencial para negociar em mercados reais.

Com uma empresa de prop trading como a FTMO, tudo o que um cliente precisa de fazer é inscrever-se, experimentar o Processo de Avaliação e o cliente pode começar a experimentar o trading com o tamanho de conta fictício desejado. Não há necessidade de documentar qualquer historial de trading, apenas os resultados reais são importantes.

Muita música por pouco dinheiro

É claro que aqui também não é gratuito, mas as condições são claras para todos e relativamente simples. O cliente pagará uma pequena taxa, que será reembolsada em caso de primeiro pagamento, se conseguir cumprir as condições do Processo de Avaliação.

A maior vantagem para o cliente é, naturalmente, a possibilidade de experimentar o trading sem o risco de perdas reais e com vários tamanhos de conta. Com a conta FTMO, os clientes têm até $200.000 de capital fictício à sua disposição para experimentar, o que já é uma soma com a qual um trader real pode ganhar muito dinheiro todos os meses.

Liberdade para negociar

Uma grande vantagem para a maioria dos clientes é a independência que a utilização de uma empresa de prop trading lhes oferece. Não são exigidas estratégias de trading específicas aos clientes quando utilizam uma empresa de prop trading e o cliente pode também utilizar sistemas de trading automatizados. Naturalmente, existe também uma seleção bastante ampla de instrumentos de investimento para escolher na conta de demonstração. Para muitos aspirantes a traders, o facto de poderem experimentar a sensação de negociar a partir de qualquer lugar é também uma vantagem.

A principal condição a que um cliente tem de estar atento é a gestão do risco e os Objectivos de Trading sob a forma de Perda Máxima e Perda Máxima Diária. Estas condições obrigam os clientes a utilizar os serviços da FTMO de forma responsável e ajudam-nos a melhorar a disciplina, o que também é muito importante para uma negociação consistente.

Para além disso, na FTMO, o cliente recebe serviços muito bons sob a forma de apoio ao cliente em até 18 línguas. Como sabemos que a psicologia é muito importante no trading, também oferecemos aos nossos clientes na fase da FTMO Account os serviços de um psicólogo de performance que pode ajudá-los a alcançar resultados ainda melhores.