¿Qué es lo que consume sus beneficios?

Los fees son como los impuestos. Todos los odiamos, pero al mismo tiempo está claro que no podemos obtener beneficios sin ellos. En el artículo de hoy, analizaremos todas las cosas que reducen su rentabilidad potencial cuando invierte o negocia en los mercados financieros.

Invertir o hacer trading no es gratis. Hay que pagar por los servicios, y esto también es cierto en el trading de forex (a pesar de lo que algunos brokers tratarán de decirle lo contrario). Ya se trate de comisiones visibles u ocultas, o simplemente del dinero que "pierdes" en el propio trading, estos costes adicionales deben tenerse siempre en cuenta y debes conocerlos antes de empezar a invertir u operar.

Fees (comisiones)

Aunque hay muchas compañías de corretaje que promocionan el trading de forex como libre de comisiones, no encontrará algo así en un broker de buena reputación. Los únicos brokers que le ofrecerán operaciones sin comisiones son los market makers, pero es mejor evitarlos. Este grupo de brrokers tiene un conflicto de intereses, por lo que no les interesa que sus clientes obtengan beneficios a largo plazo.

La mayoría de los brokers de renombre de hoy en día tienen trading fees (comisiones) de alrededor de $3 por lote. En casos excepcionales, se puede operar con determinados grupos de instrumentos sin comisiones. Muy a menudo se trata de acciones o índices bursátiles; en el caso de FTMO, por ejemplo, también son criptomonedas.

Cuidado con la tasa de financiamiento

Al operar con futuros de criptomonedas, debe tener cuidado si negocia los denominados contratos de futuros perpetuos que no tienen fecha de liquidación. En estos contratos, ambas partes se pagan una tasa de financiación. El importe de la tasa depende de lo alto por encima o por debajo del precio al que cotiza el contrato de futuros perpetuos en comparación con el precio de mercado del activo subyacente. Las contrapartes suelen pagarse esta cantidad cada ocho horas, con el objetivo de mantener el precio del contrato de futuros lo más cerca posible del precio de mercado del activo subyacente.

Cuando el precio del contrato es superior al precio de mercado del activo subyacente, los traders que tienen una posición larga pagan a los que tienen una posición corta y viceversa. Estas comisiones pueden ser peligrosas si el precio del contrato de futuros experimenta movimientos importantes y el trader opera con mucho apalancamiento.

Maker - taker fees

Algunos exchanges de criptomonedas también cobran diversas comisiones por las órdenes de mercado y las órdenes límite. En el modelo de comisiones maker-taker, las órdenes pendientes crean liquidez (maker) y las órdenes de mercado reciben esta liquidez en el mercado (taker). Por lo tanto, las órdenes pendientes se cobran por importes más bajos que las órdenes de mercado.

Swaps

Los traders que mantienen posiciones abiertas durante la noche en Forex también deben tener en cuenta una comisión adicional en forma de swap. El tamaño del swap se basa en los tipos de interés de los bancos centrales de los países con cuyas divisas se negocia. Cuanto mayor sea la diferencia de tipos, mayor será el swap. Puede ser positivo si mantiene posiciones largas en una divisa con un tipo de interés más alto, pero en la mayoría de los casos es negativo porque el importe también se ve afectado por los costes de los brokers o proveedores de liquidez.

Slippage

El Slippage (deslizamiento) también puede considerarse una forma de comisión. Se trata de la diferencia entre el precio previsto al que planea ejecutar su operación (o beneficio/pérdida) y el precio real que recibirá en su cuenta real. Puede encontrarse con deslizamiento en momentos de baja liquidez en los mercados, en momentos de mayor volatilidad (por ejemplo, cuando se publican noticias importantes), o al mantener operaciones durante el fin de semana (weekend gaps). De nuevo, el deslizamiento puede ser tanto positivo como negativo.

Sin embargo, no son sólo los gastos y las comisiones los que le restan beneficios. La mayor parte de las ganancias perdidas son culpa de un gran número de los propios traders. El trading puede ser una actividad relativamente sencilla, pero ganar dinero en Forex no es fácil. La mayoría de los traders entran en el mercado con grandes expectativas y la realidad es un jarro de agua fría para ellos.

Backtesting y live trading

No hace falta que hablemos de la importancia del backtesting, sin una estrategia probada no debería intentar operar. Sin embargo, incluso el backtesting no significa necesariamente que vaya a ganar mucho dinero cuando opere en una cuenta real. Muchos traders (especialmente los principiantes) cometen algunos errores básicos al realizar backtesting, que luego pueden costarles mucho dinero en el trading real.

El factor psicológico

Entonces entra en juego el factor psicológico, que puede jugar malas pasadas incluso al trader más experimentado.

Fomo

Uno de los errores más comunes que cometen los operadores es el miedo a perderse algo (fear of missing out) o FOMO. Un trader que sucumbe a este fenómeno entra en operaciones innecesariamente pronto, sin realizar análisis adicionales ni pensar en las entradas y salidas, normalmente a precio de mercado, sin esperar posiblemente a que el precio vuelva a niveles más interesantes para entrar.

Operaciones impulsivas

Los traders también suelen ser innecesariamente impulsivos, dispuestos a realizar operaciones contrarias a su estrategia. Esto, naturalmente, provoca más pérdidas innecesarias y presión psicológica, que aumenta con nuevas operaciones que el trader luego se da cuenta de que eran erróneas.

Distracción

Otro factor que puede robarle muchos beneficios es intentar seguir demasiados instrumentos de inversión. Esto le lleva a menudo a pasar por alto una entrada interesante en uno de estos mercados. A continuación, intenta compensarlo volviendo a entrar en el mercado sin la suficiente preparación y al precio de mercado, sólo para ver cómo el precio se va a la dirección contraria porque se ha dado cuenta de que la señal no era tan buena como pensaba en un principio por las prisas.

Overtrading

El exceso de operaciones (overtrading) también es uno de los vicios con los que la mayoría de ustedes tienen experiencia. La impresión de que cuantas más operaciones se realicen, más beneficios se obtendrán es, por desgracia, errónea, y muchos traders sólo se dan cuenta de ello cuando ya es demasiado tarde y su cuenta está en cero. Incluso en el trading, a menudo menos es más y la calidad debe prevalecer sobre la cantidad

Bajo win rate de las operaciones

Ya hemos escrito sobre el hecho de que un RRR alto es algo agradable a primera vista, pero puede no convenir a todo el mundo. De hecho, un RRR alto puede significar que usted hará bastantes operaciones perdedoras (baja tasa de ganancia de operaciones), lo que puede ser mentalmente muy desafiante y agotador. No tiene por qué ser una mala estrategia, y si la ha probado bien, aún puede obtener beneficios muy interesantes a largo plazo.

Por desgracia, muchos operadores acaban saliendo de los mercados demasiado pronto (sin probar su nuevo enfoque de las salidas). De este modo, dejan en el mercado la mayor parte de los beneficios que podrían haber obtenido y su RRR disminuye considerablemente. Sin embargo, si al mismo tiempo no aumenta la tasa de éxito de las operaciones, esto puede significar de nuevo pérdidas innecesarias a largo plazo. Cuando quiera ajustar su estrategia, tenga esto en cuenta. ¡Opere con seguridad!