Cómo operar con Conceptos Smart Money (SMC)

En el ámbito de las finanzas y la inversión, en constante evolución, el auge de Internet ha propiciado una oleada de modernos conceptos y estrategias de inversión. Entre estos enfoques innovadores, el concepto de dinero inteligente ha surgido como una fuerza convincente. Pero, ¿merece realmente la atención de inversores y traders este concepto nacido en la era digital?

Este artículo navega por el intrincado panorama de los conceptos del dinero inteligente, explorando sus orígenes, principios e impacto potencial en el mundo financiero contemporáneo. A medida que viajamos a través de las complejidades de este método de trading, nuestro objetivo es determinar si tiene la promesa y el potencial de ser una valiosa adición a su arsenal de conocimientos y estrategias de inversión.

Conceptos Smart Money (SMC)

Esta estrategia de trading fue popularizada inicialmente por un infame trader que también es el fundador del método Inner Circle Trading (ICT), que se afirma que es la versión evolucionada del SMC. En primer lugar, echemos un vistazo a los componentes básicos de esta estrategia de trading y comparémosla con los conocidos conceptos de trading de titanes industriales (Dow, Wyckoff, Elliott).

En esencia, el SMC plantea la idea de que los creadores de mercado, que engloban instituciones como bancos y fondos de cobertura, desempeñan un papel deliberado a la hora de complicar las operaciones de los operadores minoristas. En el marco de los conceptos del dinero inteligente, se aconseja a los operadores minoristas que construyan sus estrategias en torno a las actividades del "dinero inteligente", es decir, el capital controlado por estos creadores de mercado.

El concepto central consiste en replicar los comportamientos de trading de estas influyentes entidades, centrándose específicamente en variables como la oferta, la dinámica de la demanda y los aspectos estructurales del mercado. Por lo tanto, como operador del SMC, examinará meticulosamente estos elementos a la hora de tomar decisiones de trading, alineando su enfoque con las sofisticadas técnicas de destacadas figuras del mercado. Al adoptar esta perspectiva y seguir de cerca las acciones de los creadores de mercado, los traders del SMC se esfuerzan por establecer una posición ventajosa en sus actividades de trading, con el objetivo de capitalizar los movimientos del mercado orquestados por el dinero inteligente.

Cuando uno se sumerge por primera vez en los conceptos del dinero inteligente ( SMC), el vocabulario técnico puede resultar un poco abrumador. Para ayudar a desmitificarlo, he aquí un resumen de algunos términos comunes utilizados por los operadores de SMC

Order Blocks

Se utilizan para hablar de la oferta y la demanda. Algunos operadores de SMC consideran que los bloques de órdenes son un concepto más refinado que la oferta y la demanda estándar, aunque no todos están de acuerdo.

Un bloque de órdenes significa una zona concentrada de órdenes limitadas a la espera de ejecución, identificada en un gráfico mediante el análisis de los movimientos de precios anteriores en busca de cambios significativos. Estas zonas sirven como puntos pivotales en el trading de acción de precios, influyendo en la dirección futura del mercado. Cuando una multitud de órdenes de compra o venta se agrupan en un nivel de precios específico, se establece un sólido soporte o resistencia, capaz de absorber la presión y desencadenar retrocesos o consolidaciones de precios.

Fair Value Gap

Debe aclarar si su estilo de trading actual le conviene. Si no tiene tiempo para mirar los gráficos durante el día, no debería centrar su estrategia en el trading intradía utilizando gráficos de 15 minutos o 30 minutos. Definitivamente es mejor desarrollar un enfoque que funcione en un gráfico de 4 horas o diario, de modo que tenga tiempo suficiente para analizar los gráficos antes o después del trabajo.

Momento y marco temporal ideales

Esta frase describe un desequilibrio en el mercado. Se produce cuando el precio se aleja de un nivel específico con una actividad de trading limitada, lo que da lugar a un movimiento unidireccional del precio.

En el caso de una tendencia bajista, el Fair Value Gap representa el rango de precios entre el mínimo de la vela anterior y el máximo de la vela siguiente. Esta zona revela una discrepancia en el mercado, que puede indicar una posible oportunidad de trading. El mismo principio se aplica a una tendencia alcista, pero con las condiciones opuestas.

Liquidez

La liquidez desempeña un papel fundamental en el SMC. Se refiere a los niveles de precios en los que se acumulan las órdenes, lo que hace que una clase de activos sea "líquida". Esencialmente, se trata de puntos de precios con órdenes disponibles listas para transacciones. La liquidez puede manifestarse de varias formas, como máximos y mínimos o liquidez de línea de tendencia.

El enfoque de la liquidez varía según el trader. Uno de los enfoques más comunes es utilizar un pivote alto o un pivote bajo. Para entenderlo mejor, un pivote alto o bajo se forma cuando varias velas vecinas tienen un mínimo más alto o un máximo más bajo.

En la imagen, podemos ver el pivote bajo. La vela tiene el mínimo más bajo en comparación con sus tres vecinas a derecha e izquierda.

Break of Structure (BOS)

Una vez que se familiarice con esta terminología, se dará cuenta de que muchos conceptos del SMC coinciden con las ideas tradicionales de trading. Un elemento fundamental del análisis de mercado SMC es el énfasis en la "ruptura de la estructura" (BOS) en el mercado.

Change of Character (ChoCH)

Una vez que se familiarice con esta terminología, se dará cuenta de que muchos conceptos del SMC coinciden con las ideas tradicionales de trading. Un elemento fundamental del análisis de mercado SMC es el énfasis en la "ruptura de la estructura" (BOS) en el mercado.

Muy a menudo, BOS y CHoCH se utilizan juntos, como se muestra en la imagen siguiente.

En contraste con la Teoría de Wyckoff

El término "dinero inteligente" fue introducido y mencionado por primera vez por Richard D. Wyckoff, una reconocida autoridad en el mercado bursátil, trader y educador que contribuyó significativamente al campo del análisis técnico. Es conocido por su trabajo sobre el Método Wyckoff, cuyo objetivo es revelar las intenciones del "dinero inteligente" en el mercado. En el marco de Wyckoff, el "dinero inteligente" se refiere a grandes inversores bien informados, instituciones y profesionales que tienen la capacidad financiera y los conocimientos para mover los mercados estratégicamente. El análisis de Wyckoff trata de detectar las huellas del dinero inteligente mediante el análisis de precios y volúmenes, lo que permite a los traders tomar decisiones más informadas basándose en las acciones de estos influyentes participantes en el mercado. En esencia, el concepto de dinero inteligente de Wyckoff gira en torno a la comprensión del comportamiento y los motivos de los actores clave para obtener una ventaja competitiva en el comercio y la inversión.

Cuando estudiamos de cerca el ciclo de precios de Wyckoff, podemos ver que en cada ciclo, ya sea de acumulación o de distribución, algunos puntos son similares a los establecidos en el SMR.

El ciclo de precios de Wyckoff consta de cuatro fases principales:

Acumulación

En esta fase, los inversores informados (dinero inteligente) acumulan posiciones discretamente, mientras que el público en general sigue siendo bajista o desconoce el potencial alcista. Los precios pueden cotizar dentro de un rango, y el volumen tiende a ser bajo. El objetivo es acumular una posición sustancial sin provocar subidas notables de los precios.

Markup (Fase de avance o alcista)

Tras acumular una posición significativa, el dinero inteligente empieza a impulsar los precios al alza. Esta fase se caracteriza por una fuerte tendencia alcista, un volumen creciente y un sentimiento positivo. El público empieza a notar el movimiento de los precios y puede empezar a entrar en el mercado.

Distribución

Durante la fase de distribución, el dinero inteligente comienza a vender sus posiciones acumuladas al público menos informado. Los precios pueden cotizar dentro de un rango o mostrar signos de debilidad. El volumen puede empezar a disminuir a medida que el mercado pierde impulso. Esta fase está marcada por un cambio del sentimiento alcista a la incertidumbre o la tendencia bajista.

Markdown (Fase descendente o bajista)

En la fase de reducción, los precios bajan y el mercado entra en una tendencia bajista. El volumen puede aumentar, reflejando una mayor presión vendedora. El sentimiento del público se vuelve cada vez más bajista a medida que se acumulan las pérdidas.

Para una explicación detallada de cada aspecto dentro de cada ciclo, consulte el siguiente artículo sobre la teoría de Wyckoff y su aplicación en el trading.

Conclusiones

En conclusión, el Concepto de Dinero Inteligente (SMC) ofrece a los traders un marco estratégico que gira en torno a la comprensión de las acciones y los motivos de los creadores de mercado, en particular instituciones como bancos y fondos de cobertura. Este enfoque implica replicar los comportamientos de trading de entidades influyentes, centrándose en variables como la oferta, la dinámica de la demanda y los aspectos estructurales del mercado.

El SMC introduce terminología específica, como bloques de órdenes, gaps de valor razonable y liquidez, que son elementos clave para analizar los movimientos del mercado. Estos conceptos se alinean con las ideas tradicionales de trading y contribuyen a una comprensión más profunda de la dinámica del mercado.

El énfasis en la "ruptura de estructura" (BOS) es un aspecto fundamental del análisis de mercado del SMR, donde cada ruptura significa un cambio en el comportamiento del mercado. Los traders del SMC aprovechan su comprensión de estos patrones para tomar decisiones informadas basadas en la dinámica del mercado.

Comparativamente, los orígenes del concepto Smart Money se remontan a Richard D. Wyckoff, una reputada autoridad bursátil. El trabajo de Wyckoff sobre el Método Wyckoff hace hincapié en la comprensión de las intenciones del "dinero inteligente" en el mercado a través del análisis de precios y volúmenes. Su concepto de dinero inteligente coincide con el SMR, y el ciclo de precios de Wyckoff ilustra fases similares de acumulación, aumento, distribución y reducción.

En esencia, tanto el SMR como el Método Wyckoff proporcionan a los traders información valiosa sobre la dinámica del mercado, ayudándoles a tomar decisiones informadas basadas en las acciones de inversores e instituciones bien informados. La comprensión de estos conceptos y sus aplicaciones puede contribuir a un enfoque más global y estratégico del trading y las inversiones.